大市稍回暖，新股又蠢蠢欲動。紙品商優源國際(2268)今日起招股，該股原訂於本周一(10日)舉行投資者推介會並於昨日招股，卻因當時市況急轉直下突押後推介，以致招股日期較原計劃推遲了一天。另一方面，上市及供股受阻的英國保誠(2378)亦將重啟供股計劃，並期望能在未來幾天可進行定價；此外中國新城鎮發展亦宣布，計劃尋求將普通股在港交所雙重上市。該股現於新加坡上市，正尋求通過介紹形式來港上市。 　■本報記者 張以正 |(>`qL{|  
GmHDG-  
　據路透社引述消息人士透露，在保誠調整了收購美國友邦保險（AIA）的交易財務條款後，監管當局基本同意了這項收購，惟收購條件中的現金比例被降低，但總價則無變動。在有關條款中，AIA母公司AIG答應將收購對價中的250億美元現金降低20億美元。保誠將發行50億美元初級債券，取代原先擬發行的高級債券，作為對有關收購的融資安排。保誠的英鎊計價初級票據息率為8.43%，與原來擬發行的高級票據息率5.08%比較高出逾3.35厘，但保誠每年需額外支付1.675億美元。 >O-KJZ'GV  
&u>dKf)5  
保誠年多付逾1.6億美元 )^ah, ;
(  
m)Plv+R}  
　消息稱，保誠希望能在未來幾天為供股進行定價。而英國《金融時報》報道稱，若果批准結果將在24小時之內出來，配股可能於明日啟動。不過，獲得監管當局的批准只是保誠收購AIA需要克服的諸多障礙之一，保誠需要75%的股東同意才能完成收購，與此同時來自股東的壓力也越來越大。 Ek{QNlQ]4  
1rm\u%  
　其他新股方面，優源國際主席柯文托昨日於記者會上表示，市場波動是很正常的現象，公司只是延遲了1天，大致上的計劃未有改變。財務總監黃一心補充，公司已考慮市場及市盈率等多方面因素，相信招股價合理，並可吸引投資者。據招股書顯示，恆安(1044)副主席兼行政總裁許連捷斥資約1.2億元入股。 ojd0um6I{  
>yC=@Uq+  
優源國際入場費3414元 k>($[;k|b  
Cyg2o<O@  
　招股書指出，該公司預計截止今年6月底止，應佔溢利將不少於8,200萬元人民幣；負債比率則截至09年12月底止約5.23億元人民幣。對於盈利預測，公司相信隨?新產品及新增產能，加上內地消費行業前景，對未來盈利有信心。 PQ&*(G  
F)^0R%{C  
　有關木漿成本等問題，優源行政總裁柯吉熊表示，佔產品總銷售成本約37%的原材料木漿，價格較去年上升，但公司會因應原材料價格，對產品售價作調整，及改用較便宜的再生漿、脫墨漿等再生原料，預期盈利增長仍可保持平穩。 xi5"?*&Sb  
r<vMp'u  
　優源是次集資所得，約45%用於購買新生產設施及設備；約40%用於建造新廠房及輔助設施；約10%用作一般營運資金；以及約5%用於市場推廣。優源由今日起至19日招股，發行2.5億股新股，以招股價2.58至3.38元，集資6.45億至8.45億元，每手1,000股，入場費3,414.1元，本月27日掛牌；保薦人為?豐。

旁观一星期